ผ่านไปเกือบหนึ่งเดือนแล้วสำหรับปี 2020 ใครที่กำลังตามหาสินทรัพย์เพื่อลงทุน ลองมาดูข้อมูลนี้ประกอบการตัดสินใจได้เลย มาดูกันว่าสินทรัพย์ทั่วโลกตัวไหนที่มีแนวโน้มน่าสนใจบ้าง?
ทั่วโลก
การกลับมาเพิ่มสภาพคล่องในระบบของธนาคารกลางต่างๆ ทั่วโลก ทั้งตลาด Repo Rate และ วงเงิน QE ช่วยสร้าง Sentiment เชิงบวกต่อตลาดในแง่ของการกระตุ้นเศรษฐกิจ
Source : Bloomberg l As of 25/12/2019
การค้าโลกฟื้นตัวขึ้น
Source : Bloomberg l As of 14/01/2020
ตลาดหุ้นสหรัฐฯ
ปริมาณการทำ REPO เพื่ออัดฉีดเงินเข้าระบบเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง
ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ยังคงปรับตัวขึ้นอย่างต่อเนื่อง ท่ามกลางความคาดหวังการประกาศผลประกอบการไตรมาสที่ 4/2019 ที่จะออกมาฟื้นตัว ประกอบกับการค้าระหว่างประเทศที่มีแนวโน้มฟื้นตัวอีกครั้ง จากทิศทางสงครามการค้าที่ประนีประนอมอย่างต่อเนื่อง ด้วยการลงนามในสัญญาการค้าเฟส 1 ที่สำเร็จเรียบร้อยแล้วและเดินหน้าเจรจาเฟส 2 ต่อเนื่อง โดยกองทุนแนะนำคือ TMBGQG
ทองคำ
ทิศทาง US Dollar Index อยู่ในแนวโน้มขาลง ซึ่งส่งผลดีต่อทองคำ
ทองคำ แม้ความตึงเครียดสถานการณ์การเมืองระหว่างประเทศกรณีอิหร่าน – สหรัฐฯ จะคลายตัวลง อย่างไรก็ตามด้วยแนวโน้มการอ่อนค่าของสกุลเงินดอลลาร์ที่สะท้อนผ่าน Dollar Index ยังคงสนับสนุนให้ราคาทองคำสามารถยืนเหนือ 1,530 ดอลลาร์ได้ แนะนำทยอยสะสมเพื่อกระจายความเสี่ยงของพอร์ตการลงทุน โดยกองทุนแนะนำคือ TMBGOLDS
REITS ไทย
REIT ยังให้ผลตอบแทนมากกว่าตราสารหนี้ โดยมี Yield Spread อยู่ที่ 3.6992%
REITs ไทย ยังคงเคลื่อนไหวในกรอบแคบ หลังปรับตัวขึ้นมากว่า 7% ในช่วง 1 เดือนที่ผ่านมา ส่งผลให้อัตราการปันผลกลับมาอยู่ที่ระดับ 5.09% อีกครั้ง ซึ่งเป็นระดับที่ต่ำเมื่อเทียบกับช่วงเวลา 5 ปีย้อนหลังที่ผ่านมา อย่างไรก็ตามด้วย Yield Spread ที่ระดับ 3.6992% ซึ่งเป็นส่วนชดเชยความเสี่ยงในระดับที่สูงเมื่อเทียบกับช่วงเวลา 5 ปีย้อนหลัง และ ระดับอัตราปันผลที่ยังสูงเมื่อเทียบกับทั่วโลกที่อยู่ในระดับ 3.5 – 4.4% จึงยังแนะนำทยอยสะสม อย่างไรก็ตามด้วยสภาพคล่องที่ต่ำ และแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยที่เริ่มทรงตัว อาจทำให้ราคาเคลื่อนไหวในกรอบแคบได้อีกครั้ง โดยกองทุนที่แนะนำคือ LHTPROP
ตลาดหุ้น Asia ex-Japan
ดัชนี Asia ex-Japan ปรับตัวสูงขึ้น
ตลาดหุ้น Asia ex-Japan ท่าทีสงครามการค้าที่คลายกังวล มูลค่าการส่งออกซึ่งเป็นส่วนสำคัญของ GDP เอเชียที่ฟื้นตัว สนับสนุนให้ดัชนี Manufacturing PMI สามารถ Outperform กลุ่มประเทศพัฒนาแล้วได้ สอดคล้องไปในทิศทางเดียวกับตลาดหุ้น Asia ex-Japan ที่กลับมา Outperform อีกครั้ง เมื่อประกอบกับการอ่อนค่าของเงินดอลลาร์ และการแข็งค่าของสกุลเงินสำคัญของเอเชียอย่าง CNY KRW และ INR สะท้อนความเชื่อมั่นที่กลับมา และเงินทุนที่ไหลเข้า โดยกองทุนแนะนำคือ PRINCIPAL APDI
FINNOMENA Investment Team
สนใจลงทุนทั่วโลก ต้องทำอย่างไร?
ไม่ว่าจะเป็นสหรัฐฯ ทองคำ REITs ไทย หรือ เอเชียไม่รวมญี่ปุ่น สามารถลงทุนทั้งหมดนี้ได้ผ่านพอร์ต Global Absolute Return (GAR) ของ FINNOMENA ซึ่งมุ่งเน้นกระจายลงทุนทั่วโลก ด้วยเป้าหมายผลตอบแทนคาดหวัง 8% ต่อปี ใครสนใจสามารถดูรายละเอียดได้ที่ https://www.finnomena.com/gar
คำเตือน
ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลสำคัญของกองทุนโดยเฉพาะนโยบายกองทุน ความเสี่ยง และผลการดำเนินงานของกองทุน โดยสามารถขอข้อมูลจากผู้แนะนำก่อนตัดสินใจลงทุน | ผู้ลงทุนอาจมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน เนื่องจากการป้องกันความเสี่ยงขึ้นอยู่กับดุลพินิจของผู้จัดการกองทุน
